В начале торгов во вторник мировые рынки сохраняют сдержанный оптимизм: последние банкротства банков в США усилили надежды на изменение курса ФРС. Однако умеренный спрос на рынках ослаб на фоне коррекционного роста доходности казначейских облигаций США, что позволило доллару США частично отыграть самое значительное дневное падение за последние два месяца.
На фоне восстановления доллара США и нарастающих опасений по поводу финансового кризиса цена на сырую нефть развернулась после разворота вверх накануне от минимумов за девять недель. Однако трейдеры золота, похоже, сохраняют оптимизм в ожидании, что ФРС не будет повышать процентные ставки, несмотря на то что восстановление доллара США оказывает давление на быков по XAUUSD.
EURUSD сильнее всего снизилась среди основных валют на фоне опасений, что в валютном блоке могут произойти банковские крахи, подобные тем, что наблюдались в США. Кроме того, GBPUSD отыграла часть внутридневных потерь после публикации данных по занятости в Великобритании, оказавшихся не такими негативными, как опасались.
Тем временем BTCUSD удерживается вблизи месячного максимума, тогда как ETHUSD отступает от трёхнедельного максимума, достигнутого ранее сегодня.
Ниже представлены последние изменения по основным активам:
- Нефть Brent продолжает снижаться после потерь предыдущего дня и достигла $82,60; на данный момент за день цена снизилась на 0,10%.
- Золото показывает небольшое снижение, но не может определиться с направлением в районе $1,910.
- Индекс доллара США пытается восстановиться в районе 104,00 после самого резкого за два месяца падения накануне.
- Уолл-стрит завершила торги разнонаправленно, как и рынки акций в Азиатско-Тихоокеанском регионе, тогда как акции в Европе и Великобритании в последнее время демонстрируют небольшое снижение.
- BTCUSD и ETHUSD не показывают четкого направления, поскольку быки берут передышку в районе $24,350 и $1,675 на момент написания.
Неоднозначные настроения в преддверии публикации данных об инфляции в США
Хотя к началу торгов во вторник опасения, связанные с SVB и Signature Bank, ослабли, у оптимизма на рынках есть свои пределы. Это связано с резким изменением рыночных ожиданий относительно действий Федеральной резервной системы (ФРС): если на прошлой неделе ожидалось повышение ставки на 50 б.п., то теперь участники рынка рассчитывают на скорый разворот денежно-кредитной политики. Оптимизм также могут сдерживать геополитические опасения, связанные с Китаем и Россией.
При этом доллар США пытается восстановиться: трейдеры ожидают, что сегодняшние данные по индексу потребительских цен (CPI) в США вновь усилят опасения по поводу инфляции и поддержат спрос на доллар как на актив-убежище, особенно после недавнего роста доходности казначейских облигаций США. Стоит отметить, что сокращение инверсии кривой доходности 10-летних и 2-летних казначейских облигаций снижает опасения по поводу рецессии и оказывает давление на индекс доллара США.
GBPUSD сдерживает укрепление доллара США на фоне отсутствия слабых данных о занятости в Великобритании, а также готовности британского правительства принять дополнительные меры бюджетно-налогового стимулирования для оживления развитой экономики. В то же время EURUSD теряет набранные накануне позиции на фоне геополитических и экономических опасений, связанных с нефтяным континентом.
Цена золота не определилась с направлением после самого сильного роста за четыре месяца: трейдеры не могут оценить, что перевесит — снижение ожиданий дальнейшего ужесточения политики ФРС или надежды на восстановление экономики США. Между тем нефть дешевеет второй день подряд, нивелируя коррекционный отскок, начавшийся поздно вечером в понедельник от минимумов с начала января. Продажи нефти Brent также могут быть связаны с ожиданиями снижения мирового спроса на нефть в преддверии важных отчётов о спросе и предложении, которые выйдут на этой неделе.
Что касается криптовалют, быки по BTCUSD и ETHUSD берут передышку вблизи месячного максимума на фоне надежд на дальнейшее ослабление доллара США и оптимизма на рынке опционов.
- Сильная рекомендация к покупке: USDJPY
- Сильная рекомендация к продаже: ETHUSD, GBPUSD
- Покупка: индекс USD, USDCAD, Nasdaq, EURUSD
- Продажа: DAX, FTSE 100, золото, BTCUSD, AUDUSD
Инфляция в США — ключевой фактор
Обсуждения состояния банковского сектора США на фоне последних потрясений, связанных с SVB и Signature Bank, ставят под сомнение оптимизм рынка. Однако надежды на то, что кризис не распространится на другие банки, и готовность правительства сделать всё необходимое для защиты экономики играют на руку покупателям доллара США. Следует отметить, что недавнее снижение ожиданий относительно решений ФРС, о чём свидетельствуют фьючерсы на процентные ставки, может оказать давление на доллар США, если февральский индекс потребительских цен (CPI) в США окажется ниже ожиданий.
Пусть удача сопутствует вам в торговле!
