ในช่วงต้นวันจันทร์ เทรดเดอร์ส่วนใหญ่ยังคงระมัดระวัง หลังข้อมูลเศรษฐกิจและสถานการณ์ภูมิรัฐศาสตร์ รวมถึงรายงานผลประกอบการในสัปดาห์ที่แล้ว บั่นทอนมุมมองเชิงบวกในช่วงแรกของตลาดต่อการเติบโตของเศรษฐกิจโลก อย่างไรก็ตาม โอกาสที่ธนาคารกลางชั้นนำ รวมถึงธนาคารกลางสหรัฐฯ (Fed) จะปรับลดอัตราดอกเบี้ยมีเพิ่มขึ้น ประกอบกับความหวังต่อมาตรการกระตุ้นเศรษฐกิจของจีน จึงช่วยให้บรรยากาศโดยรวมยังเป็นบวกเล็กน้อย
ด้วยเหตุนี้ ดัชนีดอลลาร์สหรัฐ (DXY) ยังคงเผชิญแรงกดดัน แต่ EURUSD และ GBPUSD ยังฟื้นตัวไม่ได้ ในทำนองเดียวกัน AUDUSD, NZDUSD และ USDCAD ก็เผชิญแรงกดดันจาก sentiment ที่ผสมผสานและความกังวลในตลาดสินค้าโภคภัณฑ์ โดยเฉพาะเมื่อมีมุมมองว่า各ธนาคารกลางที่เกี่ยวข้องอาจดำเนินนโยบายผ่อนคลาย
ขณะเดียวกัน USDJPY ได้รับความสนใจอย่างมาก โดยยังคงรักษาระดับการปรับตัวลงก่อนหน้า ท่ามกลางมุมมองที่สนับสนุนการคุมเข้มนโยบายการเงินของธนาคารกลางญี่ปุ่น (BoJ) นอกจากนี้ อัตราผลตอบแทนพันธบัตรที่ลดลง ความน่าสนใจของเงินเยนในฐานะสินทรัพย์ปลอดภัย และกระแสข่าวเกี่ยวกับการแทรกแซงตลาดของญี่ปุ่น อาจกดดันคู่เงินเยนให้ปรับตัวลงได้
BTCUSD ปรับขึ้นแตะระดับสูงสุดในรอบ 6 สัปดาห์ หลังปิดสัปดาห์ได้ไม่โดดเด่น ขณะที่ ETHUSD ลดช่วงขาดทุนรายสัปดาห์ครั้งแรกในรอบ 3 สัปดาห์ หลังความเชื่อมั่นต่อตลาดคริปโตเพิ่มขึ้นในช่วงสุดสัปดาห์ ทั้งนี้ ความเห็นของโดนัลด์ ทรัมป์ช่วยให้เทรดเดอร์คริปโตเริ่มต้นสัปดาห์ในทิศทางบวก โดยเขาให้คำมั่นว่าจะไม่ขาย BTC ของรัฐบาลสหรัฐฯ ทรัมป์ ซึ่งเป็นผู้สมัครชิงตำแหน่งประธานาธิบดีสหรัฐฯ ยังกล่าวด้วยว่า เขาจะปลดแกรี เกนส์เลอร์ ประธานคณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์สหรัฐฯ (SEC) ซึ่งสนับสนุนการจำกัดตลาดคริปโตอย่างเข้มงวด ในวันแรกที่เข้ารับตำแหน่ง
ต่อไปนี้คือความเคลื่อนไหวล่าสุดของสินทรัพย์หลัก:
- น้ำมันดิบ WTI ปรับขึ้นระหว่างวันมากกว่า 1.0% มาอยู่ที่ประมาณ $77.20 ณ เวลาที่เขียนข่าว หลังจากปรับตัวลงติดต่อกัน 3 สัปดาห์
- ทองคำ ท้าทายการปรับตัวลงต่อเนื่องตลอด 2 สัปดาห์ ด้วยการปรับขึ้นเป็นวันที่ 2 ติดต่อกัน โดยล่าสุดบวกระหว่างวัน 0.20% มาอยู่ใกล้ $2,390
- ดัชนีดอลลาร์สหรัฐ ยังไม่มีทิศทางที่ชัดเจน โดยเคลื่อนไหวอยู่ใกล้ระดับ 103.20 ในขณะที่เขียน
- วอลล์สตรีท ปิดตลาดด้วยการปรับขึ้นเล็กน้อย ขณะที่หุ้นใน ภูมิภาคเอเชีย-แปซิฟิก ปรับตัวลดลงในช่วงที่ผ่านมา อย่างไรก็ตาม หุ้นใน สหราชอาณาจักร และ ยุโรป ยังคงปรับตัวในแดนบวกเล็กน้อยในช่วงชั่วโมงแรกของการซื้อขาย
- BTCUSD และ ETHUSD ต่างก็ร่วงลงมากกว่า 2.0% โดยล่าสุดอยู่ที่ $59,900 และ $3,215 ตามลำดับ
เริ่มต้นสัปดาห์สำคัญอย่างแผ่วเบา
หลังจากตลาดผันผวนตลอดสัปดาห์ที่ผ่านมาและดอลลาร์สหรัฐปิดตลาดโดยยังไม่มีทิศทางชัดเจน เทรดเดอร์ยังคงระมัดระวังก่อนเหตุการณ์สำคัญระดับสูงในสัปดาห์นี้ ซึ่งประกอบด้วยการประชุมนโยบายการเงินของธนาคารกลางสหรัฐ ธนาคารกลางญี่ปุ่น (BoJ) และธนาคารกลางอังกฤษ (BoE) รวมถึงข้อมูลเงินเฟ้อของออสเตรเลียและตัวบ่งชี้ตลาดแรงงานสหรัฐ
เมื่อวันศุกร์ ดัชนีราคาการใช้จ่ายเพื่อการบริโภคส่วนบุคคลพื้นฐาน (Core PCE) ของสหรัฐฯ ประจำเดือนมิถุนายน ซึ่งเป็นมาตรวัดเงินเฟ้อที่ธนาคารกลางสหรัฐฯ (Fed) ให้ความสำคัญมากที่สุด ออกมาไม่น่าประทับใจ แม้จะสูงกว่าที่คาดการณ์ไว้ซึ่งเป็นไปในเชิงลบก็ตาม เมื่อรวมกับดัชนีความเชื่อมั่นผู้บริโภคและคาดการณ์เงินเฟ้อของผู้บริโภคจากมหาวิทยาลัยมิชิแกน (UoM) ที่ออกมาดีเกินคาด ก็ทำให้ตลาดยังคงคาดการณ์ว่า Fed จะปรับลดอัตราดอกเบี้ยในเดือนกันยายน และกดดันให้ดัชนีดอลลาร์สหรัฐ (I.USDX) มีแนวโน้มปิดสัปดาห์ด้วยการปรับตัวลง
ตลาดคาดว่าจะปรับลดอัตราดอกเบี้ยรวมราว 67 bps ในปี 2024 โดยมีสัญญาณชัดเจนว่าจะปรับลดอัตราดอกเบี้ย 0.25% ในเดือนกันยายน
แม้ท่าทีของเฟดยังคงเดิมเป็นส่วนใหญ่ Nick Timiraos จาก The Wall Street Journal (WSJ) คาดว่าจะมีสัญญาณเกี่ยวกับการลดอัตราดอกเบี้ยในเดือนกันยายน รวมถึงแนวทางการดำเนินนโยบายในอนาคตจากการประชุมเฟดวันอังคาร ซึ่งยิ่งกดดันดอลลาร์สหรัฐ
ขณะเดียวกัน ความพยายามของจีนในการพยุงเศรษฐกิจและความตึงเครียดทางภูมิรัฐศาสตร์ในตะวันออกกลางกำลังท้าทายมุมมองเชิงบวกของตลาดและช่วยพยุงค่าเงินดอลลาร์สหรัฐไว้ ก่อนการประกาศนโยบายสำคัญจากธนาคารกลางและการเปิดเผยข้อมูลสำคัญในสัปดาห์นี้ อย่างไรก็ตาม จีนเตรียมรับมือกับการขึ้นค่าธรรมเนียมตลาดซื้อขายสำหรับนักเทรดความถี่สูง (HFT) ถึง 10 เท่า
ในอีกด้านหนึ่ง อิสราเอลกล่าวโทษกลุ่มติดอาวุธฮิซบอลเลาะห์ที่ได้รับการสนับสนุนจากอิหร่านว่าเป็นผู้ก่อเหตุโจมตีด้วยอาวุธ ซึ่งทำให้มีผู้เสียชีวิตเกือบ 12 คน รวมถึงเด็ก ในที่ราบสูงโกลัน นอกเหนือจากความตึงเครียดระหว่างอิสราเอลกับอิหร่านแล้ว บรรยากาศระมัดระวังก่อนทราบผลการเลือกตั้งประธานาธิบดีเวเนซุเอลาและปัญหาการเมืองในสหรัฐฯ ยังส่งผลกดดันต่อความเชื่อมั่น และช่วยให้ราคาน้ำมันดิบเปิดสัปดาห์ด้วยช่องว่างราคาขาขึ้น แม้จะปรับลดลงติดต่อกัน 3 สัปดาห์ก่อนหน้านี้
ควรสังเกตว่าการอ่อนค่าของดอลลาร์สหรัฐและความกังวลด้านภูมิรัฐศาสตร์ระลอกใหม่ช่วยให้ราคาทองคำปรับขึ้นต่อจากการดีดตัวในวันก่อนหน้าจากแนวรับสำคัญ ซึ่งประกอบด้วยเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่อย่างง่าย 50 วัน (50-SMA) และเส้นแนวรับที่ลาดขึ้นนับตั้งแต่ต้นเดือนกุมภาพันธ์
ขณะที่ EURUSD ยุติการปรับขึ้นต่อเนื่อง 2 วัน แม้อิซาเบล ชนาเบล สมาชิกคณะกรรมการบริหารธนาคารกลางยุโรป (ECB) ระบุว่าเงินเฟ้อในภาคบริการชี้ให้เห็นว่าช่วงสุดท้ายของการต่อสู้กับเงินเฟ้อนั้นยากเป็นพิเศษ ทั้งนี้ คาดว่าจะมีการประกาศตัวเลขเงินเฟ้อเบื้องต้นของยูโรโซนและเยอรมนีในช่วงสัปดาห์นี้
เช่นเดียวกับ EURUSD คู่ GBPUSD ยังคงเผชิญแรงกดดัน โดยเฉพาะหลังจากปรับตัวลงต่อเนื่องมา 2 สัปดาห์ เนื่องจากแนวโน้มเศรษฐกิจสหราชอาณาจักรดูไม่เอื้อหนุนฝ่ายคุมเข้มนโยบายการเงินของธนาคารกลางอังกฤษ (BoE) นอกจากนี้ ความเชื่อมั่นทางการเมืองในสหราชอาณาจักรที่เปลี่ยนแปลงไปเล็กน้อยยังถ่วงราคา Cable
ในตลาดอื่น AUDUSD และ NZDUSD ขาดทุนรายสัปดาห์มากที่สุดในปี 2024 ท่ามกลางปัญหาของจีนและความกังวลว่าธนาคารกลางของทั้งสองประเทศจะไม่สามารถคงจุดยืนเชิงเข้มงวดด้านนโยบายการเงินไว้ได้ ส่วน USDCAD ก็เคลื่อนไหวในทิศทางเดียวกัน โดยปรับขึ้นแตะระดับสูงสุดของปีและยังปรับขึ้นอยู่ ณ เวลาที่เขียนบทวิเคราะห์ ท่ามกลางราคาน้ำมันดิบซึ่งเป็นสินค้าส่งออกสำคัญของแคนาดาที่อ่อนตัวลง และความพร้อมของธนาคารกลางแคนาดา (BoC) ที่จะปรับลดอัตราดอกเบี้ยเพิ่มเติม โดยยังมีมุมมองเชิงลบในตลาดออสเตรเลียและนิวซีแลนด์ด้วย
อีกด้านหนึ่ง USDJPY ยังคงเคลื่อนไหวใกล้ระดับต่ำสุดในรอบ 3 เดือน หลังปรับตัวลงติดต่อกัน 4 สัปดาห์ ในช่วงนี้คู่เงินเยนได้แรงหนุนจากอัตราผลตอบแทนที่ลดลงและมุมมองเชิงเข้มงวดด้านนโยบายการเงินของธนาคารกลางญี่ปุ่น (BoJ) ที่เพิ่มขึ้นเมื่อไม่นานมานี้ ก่อนการประกาศนโยบายการเงินในสัปดาห์นี้ นอกจากนี้ สถานะสินทรัพย์ปลอดภัยตามธรรมเนียมของ JPY และความอ่อนค่าของดอลลาร์สหรัฐยังช่วยให้ผู้ขายในคู่เงินนี้ยังคงเป็นฝ่ายคุมตลาด
- แรงซื้อแข็งแกร่ง: USDCAD, USDJPY, ดอลลาร์สหรัฐ
- แนะนำขายอย่างยิ่ง: AUDUSD, NZDUSD, GBPUSD
- ซื้อ: BTCUSD, ETHUSD, Nasdaq, Gold, DJI30, USDCNH
- ขาย: DAX, FTSE 100, EURUSD, น้ำมันดิบ
ปฏิทินเศรษฐกิจที่มีข้อมูลไม่มากอาจจำกัดความเคลื่อนไหวของตลาดในวันจันทร์…
ยอดขายที่เกิดขึ้นจริงของ CBI สหราชอาณาจักรและดัชนีภาคธุรกิจการผลิตของเฟดดัลลัสสหรัฐฯ จะเป็นปัจจัยที่นักเทรดระหว่างวันจับตา อย่างไรก็ตาม บรรยากาศระมัดระวังก่อนการประกาศข้อมูลสำคัญระดับสูงอาจจำกัดความเคลื่อนไหวของตลาดในวันจันทร์ ภาวะดังกล่าวอาจเปิดทางให้ดอลลาร์สหรัฐ ทองคำ และเงินเยนปรับขึ้นในรอบวัน ท่ามกลางความตึงเครียดทางภูมิรัฐศาสตร์
