Pasaran kekal mengelak risiko pada awal Khamis apabila cabaran baharu terhadap jangkaan penurunan kadar faedah Fed muncul bersama ketegangan geopolitik di Timur Tengah. Sentimen turut tertekan oleh kejatuhan saham China dan penolakan penggubal dasar Bank Pusat Eropah (ECB) terhadap penurunan kadar faedah lebih awal.
Susulan perkembangan ini, Indeks Dolar AS (DXY) turut meningkat bersama hasil bon Perbendaharaan AS 10 tahun dan 30 tahun, masing-masing ke paras tertinggi dalam tempoh lima minggu. Keadaan ini memberikan tekanan menurun kepada saham dan komoditi, selain terus menekan mata wang utama.
Namun begitu, perlu diingat bahawa pasaran yang bergerak mendatar menjelang penerbitan data AS hari ini memberi peluang kepada pembeli Dolar AS untuk berehat seketika. Keadaan ini membantu EURUSD dan GBPUSD meneruskan pemulihan pada hari sebelumnya, selain menguji aliran menaik USDJPY yang telah berlangsung selama tiga hari.
Harga emas kekal tidak menentu pada paras terendah dalam lima minggu selepas menembusi garis sokongan utama sekitar $2,020, manakala minyak mentah mempertahankan pemulihan hari sebelumnya daripada paras terendah mingguan.
Sementara itu, BTCUSD dan ETHUSD sukar menentukan hala tuju yang jelas apabila pedagang kripto mencari lebih banyak petunjuk untuk menyokong keyakinan terhadap kelulusan ETF spot dan usaha SEC AS untuk memperkenalkan peraturan bagi mendaftarkan transaksi kripto yang melebihi $10,000.
Berikut ialah pergerakan terkini aset utama:
- Minyak Brent mencatat kenaikan untuk hari kedua berturut-turut, melanjutkan lantunan daripada paras terendah mingguan kepada $78.40, naik 0.40% pada hari ini setakat kemas kini terkini.
- Harga emas cuba pulih berhampiran paras terendah dalam tempoh lima minggu, dengan sedikit minat belian sekitar $2,010 ketika artikel ini ditulis.
- Indeks USD meneruskan penurunan daripada paras tertinggi lima minggu ke sekitar 103.30, susut 0.10% pada hari ini ketika artikel ini ditulis.
- Wall Street ditutup dalam zon merah, manakala pasaran saham Asia Pasifik susut sedikit. Namun begitu, pasaran saham di UK dan Eropah mencatat kerugian kecil pada jam pertama.
- BTCUSD dan ETHUSD masing-masing masih belum menunjukkan arah yang jelas sekitar $42,800 dan $2,530.
Raja Dolar menarik nafas seketika…
Data AS yang lebih kukuh meningkatkan jangkaan bahawa Fed akan menangguhkan pemotongan kadar faedah. Hal ini seterusnya membolehkan Dolar AS dan hasil bon meningkat, sambil turut memberi tekanan menurun kepada komoditi, terutamanya dalam suasana penghindaran risiko.
Jualan Runcit dan Pengeluaran Perindustrian AS bagi bulan Disember mencatatkan keputusan yang lebih baik daripada jangkaan dan bacaan sebelumnya. Data ini, bersama-sama data pekerjaan dan inflasi AS yang dikeluarkan sebelum ini, boleh menjelaskan jangkaan pasaran baru-baru ini bahawa tiada pemotongan kadar faedah pada bulan Januari, serta menyokong jangkaan pengurangan ketara dalam tindakan kadar faedah pada bulan Mac. Sehubungan itu, FedWatch Tool CME menunjukkan peningkatan mendadak dalam kebarangkalian pasaran menolak pemotongan kadar faedah oleh bank pusat AS pada Januari 2024, daripada 95.9% kepada 97.4% dalam tempoh seminggu. Selain itu, penurunan kebarangkalian yang menunjukkan jangkaan pemotongan kadar faedah Fed pada bulan Mac yang disahkan sebelum ini, daripada 64.7% kepada 59.5%, turut menyokong Dolar AS.
Selain itu, tentera AS melancarkan satu lagi serangan udara terhadap kumpulan Houthi yang disokong Yaman, manakala Pakistan menyerang Iran dan memburukkan lagi ketegangan geopolitik. Ekuiti China turut merosot berikutan kebimbangan yang semakin meningkat tentang pasaran perumahan negara itu dan kebankrapan syarikat-syarikat besar.
Walaupun data AS yang lebih kukuh dan hasil bon yang meningkat membolehkan Dolar AS mencatat paras tertinggi dalam beberapa hari pada hari sebelumnya, komen bernada hawkish daripada beberapa pegawai Bank Pusat Eropah (ECB), termasuk Presidennya Christine Lagarde, mencetuskan pemulihan pasangan EURUSD daripada paras terendah dalam lima minggu. Dalam keadaan itu, mata wang serantau tersebut tidak mengendahkan angka akhir inflasi Zon Euro yang kurang memberangsangkan.
Seterusnya, data inflasi UK lebih tinggi daripada jangkaan dan mendorong GBPUSD naik dari paras sokongan 50-SMA walaupun Dolar AS mengukuh secara meluas. Ini membantu pembeli di sekitar paras 1.2700 terkini. Selain itu, data Pengeluaran Perindustrian dan Pesanan Jentera Jepun mengecewakan pembeli Yen Jepun (JPY), khususnya ketika hasil bon meningkat. Namun begitu, penyatuan Dolar AS menjelang data AS hari ini memberi dorongan kepada pembeli USDJPY selepas kenaikan selama tiga hari berturut-turut.
Dalam perkembangan yang sama, AUDUSD juga cuba pulih daripada paras terendah dalam lapan minggu dengan mencatatkan kenaikan harian pertama dalam enam hari, walaupun Perubahan Pekerjaan dan Kadar Penyertaan Australia mengecewakan pembeli Dolar Australia (AUD). Selain itu, Pengeluaran Perindustrian Kanada merosot, manakala inventori minyak AS mencatatkan peningkatan di luar jangkaan menurut laporan sektor swasta. Namun begitu, ketegangan geopolitik yang semakin meningkat dan unjuran permintaan minyak OPEC yang optimistik mengekang kenaikan USDCAD, memandangkan Kanada sangat bergantung pada import tenaga.
- Beli kukuh: USDCAD, USDJPY
- Jual kukuh: Minyak Mentah, Dolar AS, GBPUSD
- Beli: BTCUSD, ETHUSD, Nasdaq, Emas
- Jual: DAX, FTSE 100, BTCUSD, AUDUSD, EURUSD
Data AS berimpak sederhana, pegawai bank pusat jadi tumpuan…
Memandangkan data AS kebelakangan ini lebih kukuh dan optimisme terhadap pendirian Fed untuk mengekalkan kadar faedah semasa pada awal 2024 semakin meningkat, meskipun pasaran menjangkakan pemotongan kadar pada bulan Mac, semua data AS yang akan diterbitkan akan diperhatikan dengan teliti bagi mengesahkan kecenderungan menaik terkini terhadap Dolar AS. Selain Tuntutan Awal Pengangguran AS, Permit Pembinaan dan Permulaan Pembinaan Perumahan yang akan diterbitkan hari ini, serta Indeks Pembuatan Philly Fed, Presiden AS Joe Biden dijadualkan berucap tentang ekonomi pada 17:00 GMT. Beliau boleh menyokong kenaikan Dolar AS dengan memuji data terkini tentang pekerjaan, inflasi dan jualan runcit.
Semoga tuah dagangan menyebelahi anda!
