Apakah Analisis Fundamental? Penerangan Alat Garis Dasar

Analisa asas memperkenalkan teknik khusus yang membantu pedagang menilai nilai saham intrinsik. Ia menyatukan set faktor kompleks yang biasanya merangkumi pelbagai acara, penyata kewangan, arah aliran industri dan banyak lagi. Peserta pasaran menggunakan pelbagai alat analisis asas dengan tujuan untuk mengenal pasti sifat penting syarikat yang membolehkan mereka menganalisa potensi nilainya.

Dalam artikel ini, kami akan membincangkan cara melakukan analisa asas, cara ia berbeza daripada teknikal analisis, dan alat yang anda perlukan untuk melaksanakannya.

Memahami Analisa Fundamental

Untuk memudahkan urusan, asas memungkinkan untuk menjelaskan sifat utama firma atau organisasi dagangan awam. Proses itu berlaku dengan mengambil kira pelbagai faktor mikro dan makroekonomi. Akibatnya, pelabur mendapat peluang untuk menjana tiga set data berbeza:

1. Data tersedia secara umum. Ia melibatkan semua kemungkinan pengumuman, berita dan acara yang diserlahkan oleh syarikat sebagai sebahagian daripada maklumat yang diketahui umum.
2. Data sejarah. Maklumat tersebut memberikan gambaran yang jelas tentang prestasi syarikat dalam tempoh tertentu.
3. Data orang dalam. Ia termasuk maklumat yang tidak diketahui umum tetapi masih boleh membuat perubahan. Data mungkin melibatkan langkah dan alat khusus untuk mengatasi kemelesetan atau krisis.

Jika anda lebih berminat dengan cara melakukan analisis fundamental saham, anda perlu mengambil kira terutamanya faktor dan elemen yang berkait rapat dengan saham. Mereka mungkin terdiri daripada:

• Politik luar dan situasi geopolitik.
• Penyata kewangan rasmi.
• Siaran akhbar dan berita.
• Analisa pesaing dan banyak lagi.

Semua faktor ini bertindak sebagai petunjuk asas yang membolehkan anda menjelaskan potensi impak yang mungkin ada. Jika kesannya negatif, harga saham berkemungkinan besar akan menurun. Pada masa yang sama, ia mempunyai potensi besar untuk pulih sekiranya data positif. Ia sering menjadi tanda bagi borang untuk memulihkan atau meningkatkan harga saham.

Pelbagai Jenis Alat Analisa Fundamental

Dengan begitu banyak alat analisis asas yang berbeza, pelabur terutamanya akan berurusan dengan dua jenis utama.

Kuantitatif

Ia adalah sejenis analisa yang hanya bergantung pada nombor. Satu set alat analisis asas jenis ini secara amnya meliputi penyata kewangan, saham dan ulasan harga saham, pemerhatian prestasi pesaing, dsb.

Kualitatif

Jenis ini merangkumi pelbagai bidang yang mungkin perlu anda pelajari sebagai pelabur. Medan tersebut merujuk kepada nilai jenama, prestasi kewangan dalam jangka masa tertentu, keputusan yang dibuat oleh lembaga pengarah dan pengurus, dsb.

Kedua-dua pendekatan itu berbeza. Walau bagaimanapun, kedua-duanya boleh memainkan peranan penting apabila anda perlu melakukan analisis yang komprehensif dan mendalam. Jangan lupa untuk memutuskan pendekatan bagaimana untuk melakukan analisis asas. Ada yang lebih suka menggunakan modaliti atas ke bawah dengan mengambil kira terutamanya faktor makroekonomi manakala yang lain lebih suka menggunakan pendekatan bawah ke atas. Ini bermakna, anda menganalisis data syarikat dahulu dan kemudian beralih ke data makroekonomi.

Analisis Fundamental vs Teknikal Analisis

Majoriti pemula keliru mendengar tentang kedua-dua jenis analisis ini. Kebanyakan mereka tidak faham bagaimana mereka berbeza. Lebih-lebih lagi, orang lain menganggapnya sama dan menggunakannya sebagai pendekatan yang boleh ditukar ganti, yang merupakan satu kesilapan besar.

Analisa asas dilakukan dengan memberi tumpuan kepada kajian aliran tunai syarikat yang mendalam yang menunjukkan prestasi syarikat yang menonjolkan potensi ekonomi dan industri. Akibatnya, pelabur mempunyai maklumat yang mencukupi untuk menilai potensi nilai saham.

Teknikal analisis bergantung pada data pasaran dalaman yang membantu mengkaji terutamanya volum dagangan dan harga aset. Idea utama adalah untuk menentukan corak dan pergerakan tertentu yang mungkin atau tidak akan berulang dalam masa terdekat. Ini sebenarnya yang memberi peluang kepada pedagang teknikal untuk memanfaatkan.

Bahan ini tidak mengandungi dan tidak boleh ditafsirkan sebagai mengandungi nasihat pelaburan, cadangan pelaburan, tawaran atau permintaan untuk sebarang transaksi dalam instrumen kewangan. Sebelum membuat sebarang keputusan pelaburan, anda harus mendapatkan nasihat daripada penasihat kewangan bebas untuk memastikan anda memahami risikonya.