美联储偏好的通胀指标即将公布，EURUSD在两周高位震荡

周五早盘，市场情绪仍略显乐观。美国数据表现疲弱、日本央行（BoJ）暂停行动且立场偏鸽，同时Alphabet和微软公布的业绩报告表现亮眼。美国国务卿安东尼·布林肯访华期间，中美紧张局势未见升温，也可能提振了市场的风险偏好。

尽管近期有所反弹，美元本周仍承压；其他主要货币及黄金以外的大宗商品则稳步走高。EURUSD有望连续第2周上涨，GBPUSD则有望实现3周来的首次周线上涨。不过，USDJPY刷新多年高位，并连续第4周走高。

AUDUSD和NZDUSD均结束了连续两周的跌势；USDCAD则可能录得自2023年12月初以来最大单周跌幅，这也将是其连续第二周下跌。

此外，原油继续走强，但市场正为今日公布的美国核心PCE物价指数及下周的FOMC会议做准备，金价结束了持续5周的涨势。

尽管华尔街收盘表现疲弱，股市仍小幅走高；与此同时，美国国债收益率继续稳步上升。

另一方面，BTCUSD和ETHUSD走势缺乏明确方向，且可能连续4周下跌；美国证券交易委员会（SEC）则打击了加密货币市场的乐观情绪。

以下是主要资产的最新走势：

• 布伦特原油延续前一日的反弹，报价约为94.20美元；截至发稿时，日内上涨0.65%。
• 黄金在连续两日上涨之际，金价小幅走高至2,340美元附近。
• 美元指数或将录得近3周以来首次周线下跌，尽管最新在105.60附近走势反复。
• 华尔街收盘小幅下跌，但亚太股市略有上涨。此外，欧洲和英国股市在开盘首小时仍小幅走高。
• BTCUSD和ETHUSD 截至撰写时，分别在23,300美元和1,620美元附近小幅下跌。

美元静待美联储、通胀数据及FOMC……

美国第一季度（Q1）国内生产总值（GDP）数据表现疲弱，美元指数（DXY）前一日因此跌至两周低点。与此同时，尽管GDP价格指数数据强劲，显示美国价格压力正在加剧，但衡量美元兑6种主要货币表现的美元指数仍未能因此获得提振。值得注意的是，数据公布前的盘整让DXY在周五早些时候得以收复部分失地。

不过，美国2024年第一季度GDP增速初值为1.6%，低于预期的2.5%和前值3.4%；同期GDP价格指数增长3.1%，高于前值1.7%。此外，美国初请失业金人数降至9周低点，而堪萨斯联储制造业活动指数则报出3个月来最低水平。另外，美国待售房屋销售量在2024年大幅攀升，3月环比增长3.4%，为年内最大增幅。除了喜忧参半的数据外，美国财政部长珍妮特·耶伦的乐观言论也限制了美元在大幅下跌后的跌势。耶伦周四表示：“美国经济展现出强劲增长，各领域都在全速运转。”她还补充说，GDP数据可能会进行修正。

尽管疲弱的美国数据令美元承压，但华尔街市场情绪低迷以及收益率走高，为美元提供了支撑。由于Meta业绩令人失望，美国股市收跌。周四晚间公布的Alphabet和微软业绩强劲，带动美国股指期货在周五早盘走高。

尽管疲弱的数据令美元下跌，但在欧元区谨慎乐观情绪占据主导的背景下，欧元仍稳步走高。近期欧洲大陆公布的数据表现较强，以及欧洲央行（ECB）官员发表的鹰派言论，也可能为EURUSD货币对近两周的反弹提供支撑。周四，欧洲央行管理委员会成员法比奥·帕内塔表示，必须权衡货币政策过紧的风险。不过，欧洲央行执行委员会成员伊莎贝尔·施纳贝尔指出，通胀回落的最后阶段可能会充满波折。

GBPUSD跟随EURUSD走势，有望录得周线上涨；英国央行（BoE）决策者暗示可能延后降息的言论，尤其为英镑兑美元汇价提供支撑。此外，英国GfK消费者信心指数改善，也推动英镑兑美元走高：4月指数升至-19.0，高于预期的-20.0和前值-21。

受日本央行（BoJ）暂停加息且立场偏鸽的影响，USDJPY上涨70点，升至156.00上方，刷新34年高位。正如市场预期，日本央行维持基准利率不变，并表示未来准备加息。不过，日本央行声明未提及可能减少购债，这原本可能显示日本央行立场转鹰。除了日本央行释放的信号外，东京4月通胀数据走软，也支撑日元货币对继续走高，逼近多年高位。

随着澳大利亚通胀压力上升，澳元兑美元有望录得自12月初以来最大的单周涨幅，这也让澳大利亚储备银行（RBA）官员得以坚持其偏鹰立场。本周早些时候，澳元兑美元已受益于强劲的2024年第一季度消费者价格指数（CPI）数据，周五公布的同期生产者价格指数（PPI）数据也表现强劲。

除了澳大利亚通胀数据释放的积极信号外，围绕中国的利好风险情绪消息也支撑AUDUSD走高。中国是澳大利亚最大的贸易伙伴。中国外交部长王毅与美国国务卿安东尼·布林肯会面时发表的评论偏积极，也提振了市场情绪。周四，王毅表示：“（中美）关系已趋于稳定，但负面因素正在累积。”另一方面，美国国务卿布林肯表示，希望中美能在相关协议上取得进展，并提到了芬太尼、两军关系以及人工智能风险。值得一提的是，《金融时报》（FT）报道称，美国正鼓励欧洲和亚洲盟友收紧对中国芯片相关技术的限制。这一消息本应在重要美国数据公布前打压风险偏好情绪，并抑制AUDUSD多头势头。

同样，NZDUSD也受益于新西兰数据向好、市场对中国经济的乐观情绪，以及美国GDP表现疲软带来的美元回落。

另一方面，受加拿大主要出口商品原油大幅上涨、美元走软，以及加拿大央行（BoC）行长蒂夫·麦克勒姆发表偏鹰派言论的提振，USDCAD录得自2023年12月初以来最大的单周跌幅。

受美元走软、原油库存大幅下降，以及中东局势令人担忧、供应可能趋紧等因素提振，原油继续走强，交投于本周高位。值得注意的是，原油有望创下近3周来最大的单周涨幅。

另一方面，尽管美元走弱，金价仍未能因此受提振，并可能录得6周来的首次单周下跌。这是因为美国国债收益率继续走强，市场同时预期美联储将在下周的联邦公开市场委员会（FOMC）会议上暂停加息，但立场仍偏鹰派。此外，市场对美中关系的担忧不一，加上中东局势引发的忧虑，也让XAUUSD在美联储公布货币政策会议结果前更有准备。

• 强烈买入： USDCAD, USDJPY, 美元
• 强烈卖出： AUDUSD、NZDUSD、GBPUSD
• 买入： BTCUSD, ETHUSD, Nasdaq, Gold
• 卖出：DAX、FTSE 100、BTCUSD、AUDUSD、EURUSD

美国核心PCE物价指数将有助于判断美联储的政策行动……

周五早些时候，市场经历了日本央行引发的波动后，由于缺乏重要数据和事件，除了瑞士国家银行（SNB）和欧洲央行（ECB）官员发表讲话外，动量交易者在欧洲时段可能会感到乏味。不过，稍晚时段值得关注，因为美国核心PCE物价指数将反映全球最大经济体的价格压力，并帮助美联储（Fed）为下周的联邦公开市场委员会（FOMC）会议作出决策。鉴于近期市场对美国央行的看法偏鹰派，如果通胀未如预期般放缓，可能有助于美元收复本周跌幅，并对近期反弹的大宗商品构成挑战。不过，疲软的通胀数据将让美元有更充分的准备，应对美联储鹰派暂停加息。

愿交易好运与你同在！