Apakah Trailing Stop Loss dan Bagaimana Cara Menggunakannya?

Pedagang sentiasa mencari cara untuk mengurangkan atau mengelakkan kerugian. Strategi seperti pesanan henti rugi boleh membantu dalam hal ini. Mekanisme ini berkesan sebagai langkah untuk keluar daripada pasaran apabila harga aset mencecah paras yang telah ditetapkan.

Walau bagaimanapun, strategi sedemikian mempunyai beberapa kelemahan yang ketara. Selain itu, strategi ini kadangkala boleh mengakibatkan kerugian yang lebih besar jika digunakan dengan tidak betul. Pedagang perlu sentiasa mengikuti harga pasaran semasa. Oleh itu, mereka mungkin memerlukan alat yang lebih fleksibel, seperti strategi trailing stop loss.

Penjelasan tentang Pesanan Trailing Stop Loss

Pesanan trailing stop loss ialah sejenis pesanan dagangan harian. Pesanan ini membantu menetapkan peratusan atau nilai maksimum kerugian yang boleh dialami oleh pedagang bagi instrumen yang didagangkan. Ciri utamanya ialah paras yang ditetapkan akan berubah mengikut pergerakan harga yang memihak kepada pedagang, sama ada harga naik atau turun. Sebaliknya, jika harga bergerak menentang pedagang, harga henti akan kekal pada paras yang sama.

Dengan kata lain, trailing stop loss menetapkan harga henti yang bergerak, menjadikan strategi ini lebih fleksibel tanpa mengira perubahan harga sekuriti. Jenis pesanan ini membolehkan pedagang mengunci keuntungan. Selain itu, pesanan ini memberikan perlindungan tambahan daripada kerugian semasa dagangan harian.

Satu lagi kelebihan strategi ini ialah pesanan trailing stop loss tidak memerlukan konfigurasi manual. Pesanan ini boleh berfungsi secara automatik, dan anda boleh mengubah tetapan serta mengkonfigurasikannya mengikut keperluan.

Berikut perkara yang perlu anda ketahui tentang trailing stop loss:

• Ia membantu menetapkan peratusan kerugian maksimum;
• Harga henti bergerak atau kekal apabila harga sekuriti bergerak memihak kepada atau menentang pedagang;
• Anda boleh menggunakan jenis pesanan ini untuk mengelakkan kerugian besar semasa dagangan harian.

Sekarang, mari lihat cara pesanan henti rugi berfungsi.

Cara Pesanan Trailing Stop Loss Berfungsi

Tidak sukar untuk membuat pesanan jenis ini. Cara kerjanya sama seperti strategi henti rugi biasa. Namun, caranya bergantung pada jenis dagangan yang anda lakukan, sama ada posisi long atau short. Contohnya, jika anda menjual aset yang dimiliki semasa posisi long, harga henti hendaklah ditetapkan di bawah paras titik masuk.

Lihat contoh trailing stop loss di bawah.

Contoh Pesanan Trailing Stop Loss

Untuk melihat cara strategi ini berfungsi dalam keadaan pasaran sebenar, pertimbangkan contoh dagangan saham berikut:

1. Harga belian ialah $10;
2. Harga terakhir ketika anda menetapkan trailing stop ialah $10.05.
3. Amaun trailing ialah $0.20.
4. Nilai henti rugi serta-merta yang dianggap berkuat kuasa ialah $9.85.

Seperti yang dinyatakan sebelum ini, pesanan trailing stop loss bergerak mengikut harga. Jika pasaran naik kepada $10.97, nilai stop akan berubah dan meningkat kepada $10.77. Jika harga aset turun semula kepada $10.90, nilai stop akan kekal pada paras yang sama. Namun, jika harga terus turun hingga mencapai $10.76, paras stop anda akan berubah dan pesanan pasaran akan dicetuskan serta-merta.

Perlu diingat bahawa harga pasaran mungkin turun seketika. Apabila ini berlaku, sesetengah pedagang cuba menetapkan semula paras stop secara terburu-buru. Namun, anda disarankan supaya membiarkannya seperti sedia ada. Jika tidak, paras henti rugi anda mungkin menjadi lebih rendah daripada yang dijangkakan.

Kekurangan Trailing Stop Loss

Kekurangan utama strategi ini ialah posisi dagangan anda mungkin ditutup lebih awal daripada jangkaan. Selain itu, hal ini mungkin berlaku apabila harga aset turun sedikit, tetapi tidak mengalami penurunan ketara atau pembalikan arah. Dengan kata lain, pesanan untuk keluar daripada posisi boleh dicetuskan tanpa sebab yang jelas. Oleh itu, pastikan anda menetapkan paras stop pada jarak yang tidak dijangka akan dicapai oleh harga.

Kunci kejayaan di sini ialah menentukan ruang yang boleh anda berikan untuk sesuatu dagangan. Adakah jaraknya 10 atau 20 sen? Apa-apa pun, pastikan anda menganalisis pesanan dan menyemaknya dengan teliti sebelum menetapkan harga stop.

Bahan ini tidak mengandungi dan tidak boleh ditafsirkan sebagai mengandungi nasihat pelaburan, syor pelaburan, tawaran atau pelawaan untuk menjalankan sebarang urus niaga dalam instrumen kewangan. Sebelum membuat sebarang keputusan pelaburan, anda hendaklah mendapatkan nasihat daripada penasihat kewangan bebas bagi memastikan anda memahami risikonya.