Selera risiko tetap sedikit positif karena semakin banyak indikasi bahwa Federal Reserve AS mungkin memangkas suku bunga pada bulan September. Optimisme didorong oleh potensi stimulus dari Tiongkok dan tertundanya respons Iran terhadap Israel, yang juga menekan Dolar AS. Namun, ketidakpastian menjelang rilis risalah rapat terbaru The Fed menahan momentum pasar.
Indeks Dolar AS (DXY), yang mengukur dolar terhadap enam mata uang utama, menyentuh level terendah tahun ini dalam tiga hari terakhir, tetapi kini sedikit pulih.
Euro (EURUSD) mencapai level tertinggi tahun ini, didukung oleh data inflasi di Zona Euro dan Jerman yang tidak berubah.
Poundsterling (GBPUSD) naik ke level tertinggi sejak Juli 2023, menembus garis resistance yang bertahan selama 10,5 bulan, meskipun sinyal tentang ekonomi Inggris dan langkah Bank of England berikutnya beragam.
Pasangan Yen Jepang (USDJPY) turun ke level terendah dalam dua minggu akibat imbal hasil yang melemah dan kekhawatiran tentang potensi kenaikan suku bunga oleh Bank of Japan.
Dolar Australia (AUDUSD) mencapai level tertinggi dalam lima minggu setelah naik selama lima hari berturut-turut, sementara Dolar Selandia Baru (NZDUSD) kesulitan mempertahankan kenaikannya meskipun mencapai level tertinggi dalam dua bulan dan data Selandia Baru yang lemah.
Dolar Kanada (USDCAD) turun selama empat hari berturut-turut, mendekati level terendah bulanan sebelumnya di tengah data inflasi yang lemah dan harga minyak yang lebih rendah.
Minyak mentah tertekan dan mencatat penurunan selama empat hari berturut-turut akibat kekhawatiran terhadap permintaan energi serta kenaikan persediaan minyak yang tidak terduga.
Emas mencapai rekor tertinggi sepanjang masa di $2.531, tetapi kemudian sedikit terkoreksi. Kini, harganya kembali menguat seiring investor mencari aset safe haven di tengah ketidakpastian pasar.
Bitcoin (BTCUSD) dan Ethereum (ETHUSD) mengakhiri perdagangan Selasa dengan pelemahan tipis, tertekan oleh kekhawatiran pasar terhadap potensi tantangan regulasi jika Partai Demokrat memenangkan pemilu AS. Meski demikian, data on-chain yang kuat, volume transfer, dan minat institusi membuat pembeli tetap optimistis, sehingga harga mencatat kenaikan moderat pada awal Rabu.
Berikut adalah pergerakan terbaru aset-aset utama:
- Minyak mentah WTI tetap tertekan di level terendah sejak Februari, turun selama lima hari berturut-turut ke sekitar $71.80 saat berita ini ditulis.
- Emas kehilangan momentum kenaikan di sekitar $2,515 setelah mencatat level tertinggi tahun ini dan mundur dari $2,531 pada hari sebelumnya.
- Indeks USD mengakhiri penurunan selama dua hari berturut-turut di level terendah pada 2024, sedikit menguat di sekitar 101,90 saat tulisan ini dibuat.
- Wall Street ditutup di zona hijau, tetapi Asia-Pasifik bergerak beragam. Sementara itu, saham di Inggris dan Eropa belum menunjukkan arah yang jelas pada jam pertama perdagangan.
- BTCUSD dan ETHUSD masing-masing naik lebih dari 1.0% ke $58,300 dan $2,610 saat berita ini ditulis.
Dolar AS menanti risalah FOMC…
Data ketenagakerjaan AS terbaru menunjukkan kondisi pasar kerja yang mulai melonggar. Hal ini dapat mendorong Federal Reserve untuk mulai memangkas suku bunga pada September. Survei triwulanan New York Fed menunjukkan jumlah pencari kerja tertinggi sejak 2014, sementara indeks ketenagakerjaan nonmanufaktur Philly Fed mencapai titik terendah sejak pandemi.
Pejabat Fed, termasuk Gubernur Michelle Bowman, menyatakan bahwa jika inflasi bergerak menuju level target, penurunan suku bunga secara bertahap akan tepat dilakukan agar kebijakan tidak terlalu ketat. Pandangan dovish ini telah melemahkan Dolar AS.
Selain itu, kabar positif dari Tiongkok dan Timur Tengah semakin menekan Dolar AS. Tiongkok sedang mempertimbangkan rencana untuk mendanai pemerintah daerah agar dapat membeli rumah yang belum terjual, sementara Iran menyatakan bahwa aksi balasannya terhadap Israel akan membutuhkan waktu. Namun, ada kekhawatiran mengenai dampak tarif Eropa terhadap industri kendaraan listrik Tiongkok.
Akibatnya, Indeks Dolar AS (DXY) melemah, sementara indeks acuan Wall Street dan imbal hasil obligasi Treasury juga sedikit turun.
Dengan demikian, EURUSD menguat menyambut tidak adanya perubahan pada indikator inflasi dari Jerman dan kawasan euro. EURUSD juga mengabaikan kekhawatiran tentang pemangkasan suku bunga Bank Sentral Eropa (ECB) dan mencatat level tertinggi baru tahun ini.
Di sisi lain, pembeli GBPUSD semakin optimistis dan mendorong harga ke level tertinggi sejak Juli 2023, didorong harapan bahwa pemerintahan baru akan membawa transisi ekonomi yang lebih mulus. Namun, kabar tentang pemangkasan suku bunga BoE dan resistance teknikal kuat di sekitar 1.3050–1.3055 menjadi tantangan bagi para pembeli.
Selain pelemahan dolar AS, kekhawatiran yang meningkat bahwa BoJ akan kembali menaikkan suku bunga juga membuat penjual USDJPY tetap memegang kendali. Meski demikian, menurut jajak pendapat Reuters terbaru, 57% ekonom memperkirakan BoJ akan kembali menaikkan suku bunga sebelum akhir tahun. Sejalan dengan itu, Bloomberg memberitakan bahwa salah satu kandidat potensial Perdana Menteri Jepang mendukung BoJ untuk terus menaikkan suku bunga.
AUDUSD diuntungkan oleh sentimen positif, kabar stimulus China, dan pelemahan Dolar AS. Namun, NZDUSD mundur dari level tertinggi dalam beberapa hari setelah data belanja kartu kredit Selandia Baru untuk Juli mengecewakan. Sementara itu, USDCAD mengabaikan data inflasi domestik yang terendah dalam 40 bulan dan harga minyak mentah yang melemah, seiring para trader menilai ulang petunjuk yang mendukung pemangkasan suku bunga Bank of Canada (BoC) lebih lanjut setelah pemangkasan terbaru.
Minyak mentah turun ke level terendah dalam dua minggu setelah melemah selama tiga hari berturut-turut dan masih berada di bawah tekanan saat berita ini ditulis. American Petroleum Industry (API) melaporkan kenaikan tak terduga pada persediaan minyak mingguan, berlawanan dengan perkiraan penurunan. Kekhawatiran yang meningkat terhadap permintaan energi dan tidak adanya berita yang mengancam pasokan juga dapat menekan harga energi.
Pembeli emas masih memegang kendali di dekat rekor tertinggi, meski belakangan momentum kenaikannya melemah. Ketidakpastian pasar dan Dolar AS yang melemah mendorong trader beralih ke aset yang secara tradisional dianggap sebagai tempat berlindung yang aman.
- Sinyal beli kuat: USDCAD, USDJPY, Dolar AS, Perak
- Bearish kuat: AUDUSD, NZDUSD, GBPUSD, GBPJPY
- Beli: BTCUSD, ETHUSD, Nasdaq, Gold, DJI30, USDCNH
- Jual: DAX, FTSE 100, EURUSD, Crude Oil
Semua perhatian tertuju pada arah kebijakan Fed…
Para trader menantikan risalah rapat kebijakan moneter terbaru Fed, yang dapat mengonfirmasi pemangkasan suku bunga pada September dan semakin menekan Dolar AS.
Jika risalah rapat tersebut bernada hawkish dan mendukung penguatan Dolar AS, potensi kenaikan kemungkinan akan bergantung pada pidato Ketua Fed Powell di Simposium Jackson Hole dan data awal PMI Agustus dari sejumlah ekonomi utama.
Selain itu, revisi data Nonfarm Payrolls (NFP) bulan Juli yang akan dirilis pada sesi Amerika Utara juga akan menjadi perhatian. Revisi turun hampir satu juta pekerjaan dapat menambah tekanan terhadap Dolar AS sebelum risalah rapat Fed dirilis.
Semoga keberuntungan menyertai trading Anda!
