गुरुवार की शुरुआत में जोखिम लेने की इच्छा कमजोर पड़ी। इसकी वजह मध्य पूर्व से बढ़ती चिंताओं के साथ-साथ अहम डेटा जारी होने से पहले की बेचैनी और अमेरिकी फेडरल रिज़र्व (Fed) को लेकर सख्त रुख की आशंका थी।
इस पृष्ठभूमि में, अमेरिकी डॉलर इंडेक्स (DXY) के लिए दो हफ़्तों के निचले स्तर से पिछले दिन की रिकवरी को बनाए रखना मुश्किल हो रहा है, जबकि EURUSD और GBPUSD में मामूली बढ़त है।
हालांकि, शुक्रवार को बैंक ऑफ़ जापान (BoJ) की मौद्रिक नीति संबंधी घोषणाओं से पहले USDJPY ने 1990 के बाद का नया उच्च स्तर छूकर सबका ध्यान खींचा।
ध्यान देने वाली बात है कि Reserve Bank of Australia (RBA) और Reserve Bank of New Zealand (RBNZ) के अगले कदमों को लेकर आशावाद के बीच AUDUSD और NZUSD लगातार चौथे दिन ऊपर चढ़े। वहीं, तेल की मज़बूत कीमतों के बीच USDCAD में पिछले दिन की सुधारात्मक उछाल कमज़ोर पड़ गई और इसने कनाडा से जुड़े निराशाजनक संकेतों को नज़रअंदाज़ किया। दूसरी ओर, USDCHF अक्टूबर 2023 के बाद के अपने सबसे ऊंचे स्तर के आसपास उतार-चढ़ाव कर रहा है।
दूसरी ओर, लगातार तीन दिन गिरने के बाद गोल्ड प्राइस में खास हलचल नहीं है और इस समय तक यह शॉर्ट-टर्म के अहम सपोर्ट को छू रहा है। वहीं, अमेरिकी ट्रेज़री बॉन्ड यील्ड में मामूली बढ़त है और एशिया-पैसिफ़िक के शेयरों में गिरावट दिख रही है।
अब BTCUSD और ETHUSD ने पिछले दिन दर्ज एक हफ़्ते की सबसे बड़ी दैनिक गिरावट से कुछ हद तक उबरने की कोशिश की है, क्योंकि ट्रेडर स्पॉट Ethereum ETF की मंज़ूरी को लेकर चिंताओं का फिर से आकलन कर रहे हैं।
प्रमुख एसेट्स में हालिया उतार-चढ़ाव इस प्रकार हैं:
USDJPY पेयर का कई साल के उच्च स्तर तक पहुंचना हो या येन की कमजोरी स्वीकार करने में जापानी नीति-निर्माताओं की झिझक, साथ ही अमेरिका के Q1 GDP, BoJ की बैठक और Core PCE Price Index से पहले का सतर्क माहौल—इन सबके बीच येन पेयर पर सबकी नज़र है। ध्यान देने वाली बात है कि इस पेयर का 34 साल के उच्च स्तर तक पहुंचना कई कारकों से जुड़ा है। इनमें अमेरिकी डॉलर की वापसी और बाज़ार की चिंता के साथ-साथ Fed और BoJ की मौद्रिक नीतियों के बीच संभावित रूप से लंबा होता अंतर भी शामिल है।
बुधवार को मार्च के अमेरिकी टिकाऊ वस्तुओं के ऑर्डर में उम्मीद से बेहतर बढ़त दर्ज हुई। ये महीने-दर-महीने 2.6% बढ़े, जबकि 2.5% की बढ़त का अनुमान था और पिछला आंकड़ा (संशोधित) 1.3% था। अमेरिकी आंकड़ों में मजबूती के अलावा, जोखिम से बचने की भावना ने भी अमेरिकी डॉलर इंडेक्स (DXY) को दो सप्ताह के निचले स्तर से उबरने में सहारा दिया। हालांकि, कोर टिकाऊ वस्तुओं के ऑर्डर के कमजोर आंकड़े और अमेरिका की Q1 GDP से पहले कीमतों का एक दायरे में बने रहना हाल में ग्रीनबैक की खरीदारी करने वालों के लिए चुनौती है।
जोखिम के प्रमुख कारणों की बात करें तो, UK के Office for National Statistics (ONS) ने बताया कि दिसंबर 2023 के मध्य से अप्रैल 2024 की शुरुआत तक Suez Canal से गुज़रने वाले माल में 66% की गिरावट आई। उसने महंगाई से जुड़ी चिंताओं का भी ज़िक्र किया। इसके अलावा, Reuters ने सैटेलाइट तस्वीरों का हवाला देते हुए बताया कि North Korea-Russia के हथियारों के हस्तांतरण से जुड़े जहाज़ों को पनाह देने में चीन की भूमिका हो सकती है। इस खबर से माहौल और बिगड़ गया, जबकि US के विदेश मंत्री Antony Blinken चीन के दौरे पर हैं। दौरे के शुरुआती बयानों में Blinken ने कहा, “US, PRC के साथ स्वस्थ आर्थिक प्रतिस्पर्धा और चीन में काम करने वाले अमेरिकी कर्मचारियों और कंपनियों के लिए समान अवसर चाहता है।”
बुधवार को अमेरिकी डॉलर की रिकवरी ने EURUSD में तेज़ी के रुझान वाले खरीदारों के लिए चुनौती खड़ी की। हालांकि, गुरुवार की शुरुआत में यूरोपीय केंद्रीय बैंक (ECB) के अधिकारियों की सख़्त रुख वाली टिप्पणियों और जर्मनी के बेहतर डेटा के बीच इस प्रमुख करेंसी पेयर ने फिर से ऊपर की ओर रफ़्तार पकड़ी। Deutsche Bundesbank के अध्यक्ष और ECB गवर्निंग काउंसिल के सदस्य Joachim Nagel ने कहा, “जून में दरों में कटौती के बाद ज़रूरी नहीं कि लगातार कई बार दरों में कटौती हो।” इसके अलावा, अप्रैल के लिए जर्मनी का IFO Business Climate Index अपेक्षित 88.8 और पिछले 87.9 के मुकाबले 89.4 रहा। IFO के मौजूदा आकलन और उम्मीदों के आँकड़े भी पिछले स्तरों और बाज़ार के अनुमान से ऊपर रहे, जिससे यूरो को सहारा मिला।
दूसरी ओर, GBPUSD ने अमेरिकी डॉलर की रिकवरी और ब्रिटेन के निराशाजनक आंकड़ों को नज़रअंदाज़ करते हुए नया साप्ताहिक उच्च स्तर बनाया और हाल में धीरे-धीरे ऊपर बढ़ा। हालांकि, अप्रैल के लिए ब्रिटेन के CBI औद्योगिक ऑर्डर उम्मीदें गिरकर तीन महीने के निचले स्तर -23 पर आ गईं, जबकि अनुमान -16 और पिछला आंकड़ा -18 था। इसकी वजह सप्ताह की शुरुआत में बैंक ऑफ़ इंग्लैंड (BoE) के अधिकारियों के वे बयान हो सकते हैं, जिन्होंने ब्याज दरों में कटौती को लेकर चिंताओं को कम किया था।
जापान की निचली संसद की वित्तीय मामलों की समिति के वरिष्ठ सदस्य ताकाओ ओची ने कहा कि USDJPY के 160 (या 170) की ओर बढ़ने पर नीति-निर्माता कार्रवाई कर सकते हैं, क्योंकि वे इसे “अत्यधिक” मानेंगे। जापान के मुख्य कैबिनेट सचिव योशिमासा हयाशी ने भी इसी तरह की टिप्पणी करते हुए कहा कि तेज़ FX उतार-चढ़ाव, जो अवांछनीय हैं, का पूरा जवाब देने के लिए वे तैयार हैं। इसलिए, येन पेयर में आगे की बढ़त पर लगाम लगाने वाली ये टिप्पणियाँ अहम आँकड़ों/घटनाओं से पहले असर दिखाती नज़र आती हैं, भले ही मज़बूत यील्ड USDJPY के बुल्स को उम्मीद बनाए रखने में मदद कर रही हों।
अमेरिकी डॉलर की मज़बूती सोने की कीमत को कमज़ोर करने के साथ-साथ कच्चे तेल पर भी नीचे की ओर दबाव डाल रही है। ऐसा तब है, जब अमेरिकी तेल के साप्ताहिक इन्वेंटरी आंकड़े पिछले सप्ताह की बढ़ोतरी की तुलना में स्टॉक में बड़ी गिरावट का संकेत देते हैं। इसकी वजह मध्य पूर्व से जोखिम बढ़ाने वाली खबरों में कमी और बाज़ार की आज आने वाले अमेरिकी Q1 GDP तथा शुक्रवार को जारी होने वाले अमेरिकी Core PCE Price Index की तैयारी भी हो सकती है। इसे Fed का पसंदीदा महंगाई मापक भी कहा जाता है।
दूसरी ओर, अमेरिकी डॉलर में आई तेज़ी और कनाडा के प्रमुख निर्यात उत्पाद, यानी क्रूड ऑयल, की कीमत में नरमी के साथ-साथ कनाडा के निराशाजनक आँकड़ों और बैंक ऑफ़ कनाडा (BoC) की नरम रुख़ वाली बैठक के मिनट्स के चलते USDCAD ने ज़ोरदार उछाल के साथ लगातार पाँच दिनों की गिरावट का सिलसिला तोड़ दिया। कनाडा की फ़रवरी की रिटेल सेल्स -0.1% रही, जबकि +0.1% की उम्मीद थी और पिछला आँकड़ा -0.3% था। BoC के मिनट्स के मुताबिक, नीति-निर्माताओं की सहमति थी कि मौद्रिक नीति में कोई भी ढील संभवतः धीरे-धीरे दी जाएगी।
मोमेंटम ट्रेडर्स की नज़र रखने के लिए USDJPY निश्चित रूप से अहम पेयर है, लेकिन आगे बाजार के प्रतिभागियों को अमेरिका के कई डेटा रिलीज़ भी प्रभावित करेंगे। इनमें 2024 की पहली तिमाही (Q1) के अमेरिकी सकल घरेलू उत्पाद (GDP) के शुरुआती आंकड़ों पर खास ध्यान रहेगा। अमेरिका के साप्ताहिक बेरोज़गारी भत्ते के दावे और लंबित घर बिक्री (Pending Home Sales) के मासिक आंकड़े तथा Kansas Fed Manufacturing Activity Index भी अहम होंगे।
Fed को लेकर हाल का हॉकिश रुख और अमेरिकी आर्थिक आंकड़ों का सकारात्मक प्रदर्शन देखते हुए, US डेटा में आगे की कोई भी सकारात्मक प्रगति अमेरिकी डॉलर को इस सप्ताह का नुकसान कम करने और कमोडिटी की कीमतों पर दबाव डालने में मदद कर सकती है। इनमें, $2,298 से नीचे सोने की कमज़ोरी पर नज़र रखना अहम होगा, क्योंकि इससे अगले सप्ताह के FOMC से पहले कीमती धातु की कीमतों में उल्लेखनीय गिरावट आ सकती है।
ऊपर बताए गए अमेरिकी आंकड़ों के बाद, शुक्रवार की शुरुआत में होने वाली Bank of Japan (BoJ) की मौद्रिक नीति बैठक और US Core PCE Price Index पर भी नज़र रखना अहम होगा। इसे Fed का पसंदीदा महंगाई संकेतक भी माना जाता है। ये USDJPY में बड़ी हलचल ला सकते हैं। हालांकि, BoJ का संभावित हॉकिश रुख येन पेयर में लंबे समय से अपेक्षित गिरावट शुरू कर सकता है, जबकि अमेरिका में महंगाई के मज़बूत संकेत USDJPY की कीमतों को सहारा दे सकते हैं।
आपकी ट्रेडिंग किस्मत आपका साथ दे!
